aleqt (10984) 2023/11/07

الرأي هناك محرك جديد للاقتصاد تلعب المعادن دورا أساسيا في تحريك الاقتصادات الوطنية، حيث تستخدم في صناعات مختلفة مثل البناء والصناعات الكيماوية والإلكترونيات والطاقة والنقل وغيرها. وتعد الدول الغنية بالمعادن من أهم الدول في الاقتصاد العالمي، ما يجعل الاستكشاف والاستخراج وتصنيع المعادن أحد النشاطات الصناعية الرئيسة على مستوى العالم. وتتفاوت أهمية المعادن من دولة إلى أخرى، فمثلا تتمتع بعض الدول بموارد طبيعية غنية في المعادن مثل الذهب والفحم والزنك والحديد والخامات المعدنية الأخرى، ويمثل تصدير هذه الموارد نسبة كبيرة من الناتج المحلي للدولة. وبالتالي، يمكن القول إن توفير المعادن يحقق ميزة تنافسية كبيرة للدولة في السوق العالمية ويساعد على تحقيق التنمية الاقتصادية. وعلى هذا الصعيد، مر زمن طويل كانت فيه الأراضي الأمريكية 18 والـ 17 مصدرا للثراء، فالمناجم -التي تم اكتشافها في القرنين الـ وسميت تلك الحقبة "حمى الذهب" مع كثرة المناجمفي كاليفورنيا وفي جورجيا ونورث كارولينا- استطاعت وضع الدول التي كانت تهيمن عليها تلك المناجم على سقف العالم، واستمرت الحالة على ذلك حتى مطلع عندما تم اكتشاف النفط، لقد لعبت الصناعة النفطية دورا 20 القرن الـ كبيرا في تحولات الطاقة والاقتصاد، والحضارة، والقوى الدولية أيضا، وكان جل الصراع في أوروبا طيلة الحربين الأولى والثانية لتحقيق تفوق نوعي في مجال السيطرة على منابع النفط المكتشفة في ذلك الحين، لم تدخل الولايات المتحدة الصراع إلا متأخرة ذلك أنها كانت تقف على بحار من النفط، ثم توالت اكتشافات النفط بعد ذلك بكميات كبيرة في أنحاء متفرقة، وهذا منح العالم فترة من السلام، فلم تكن دولة واحدة قادرة على السيطرة على هذه الينابيع فاكتفى العالم بصراع محدود على سلامة الإمدادات، وممرات الناقلات النفطية الكبرى، ولا يزال هذا المشهد سيد الموقف، لكن الصورة بدأت تهتز قليلا مع ظهور الطلب على المعادن النادرة، التي تعد أساسية في الصناعات التكنولوجية المتقدمة، كما أنها ترتبط بالطاقة النظيفة ارتباطا وثيقا. ويعتمد إنتاج واستخدام تكنولوجيات متقدمة وكذلك الطاقة النظيفة على هذه المعادن التي تشمل العناصر الأرضية النادرة بما في ذلك النيوديميوم والديسبروسيوم والسيريوم، التي تعد أساسية لإنتاج تقنيات توربينات الرياح والألواح الشمسية والمركبات الكهربائية وفي تصنيع المغناطيس الدائم، ويعد معدن الليثيوم المكون الأساسي في صناعة بطاريات تخزين الطاقة في السيارات الكهربائية وأنظمة الطاقة المتجددة والإلكترونيات المحمولة، كما تظهر أهمية معدن الكوبالت في إنتاج بطاريات الليثيوم أيون وخلايا الوقود والمحللات الكهربائية، وهو أحد المكونات الرئيسة في الهواتف المحمولة وأجهزة الكمبيوتر وغيرها من التقنيات التي تستخدم في التسليح والصناعات الحربية المتقدمة. ويوضح تقرير نشرته صحيفة "الاقتصادية" في هذا ، حيث سيزيد الاستخدام 2040 الشأن صورة الاقتصاد العالمي بحلول . وإذا كان اقتصاد 2020 ضعفا مقارنة بعام 20 العالمي للمعدن أكثر من الغد سيعتمد على الكوبالت وغيره من المعادن النادرة والمهمة فإن جيوش الغد ستعتمد عليها أيضا، نظرا إلى أنها ضرورية وتدخل في تصنيع الطائرات المقاتلة والذخائر الدقيقة وتكنولوجيا التخفي من الرادارات، وهذا يرسم لنا حمى جديدة في الاقتصاد العالمي، هي حمى المعادن النادرة، وإذا كانت فترة النفط مصدرا للسلم - نوعا ما - نظرا إلى انتشار منابعه حول العالم ولسياسة التوازن التي استخدمتها الدول المنتجة الكبرى، فإن حمى المعادن قد تعيد الصراع العالمي إلى أشده، لأن المناجم تقع في دول محدودة من العالم، وما يرفع من مستويات الصراع أن هذه المناجم تقع خارج الدول الصناعية الكبرى بخلاف في المائة من الإنتاج العالمي 60 الصين، فهي وحدها تسيطر على نحو في المائة من 80 للعناصر الأرضية النادرة، وتقوم فيه الصين بتكرير في المائة من الليثيوم وتهيمن على إنتاج 60 الكوبالت في العالم، و المعادن الأخرى الضرورية في مجال انتقال الطاقة والتصنيع العسكري، بينما لا تمتلك الولايات المتحدة القدرة على إنتاج الكوبالت مع تراجع .2021 طنا فقط 333 ألف طن خلال الحرب الباردة إلى 13 مخزونها من 2022 معدنا تدخل ضمن قائمة المعادن الحرجة لعام 50 ومن بين معدنا 31 معدنا بشكل كامل، و 12 تعتمد الولايات المتحدة على استيراد آخر تستورد أكثر من نصف احتياجاتها. وكشفت تقارير دولية عن زيادة قدرها ثلاثة أضعاف في الطلب في المائة على الكوبالت وزيادة بنسبة 70 على الليثيوم وزيادة بنسبة ،2022 إلى 2017 في المائة في الطلب على النيكل خلال الفترة من 40 وبسبب السوق المتنامية لبطاريات الليثيوم أيون لتخزين الطاقة، زاد ضعفا 26 الطلب العالمي على الكوبالت لتصنيع البطاريات بمقدار في المائة من هذا 82 خلال العقدين الأولين من هذا القرن، وحدث النمو في الصين وهذا يجعل الاقتصاد والصناعات الأمريكية عرضة لانقطاع الإمدادات المقبلة من الصين، فهل هذا يعني هيمنة الصين على الاقتصاد العالمي في المستقبل القريب، أم هي العودة للحرب العالمية؟ لا شك أن حل الصراع وتجنب الحروب يقع هذه المرة في يد إفريقيا، حيث يوضح تقرير حديث أن لدى الكونغو الديمقراطية مخزونا من استحوذت 2019 الكوبالت يفوق ما لدى بقية دول العالممجتمعة، وفي في المائة من إنتاج الكوبالت العالمي، هو 70 هذه الدولة على نحو ما يجعل الولايات المتحدة تركز نظرها على إفريقيا وتحديدا الكونغو بوصفها مصدرا رئيسا لعديد من المعادن الاستراتيجية وفي مقدمتها الكوبالت. ولأن الولايات المتحدة تدرك حقيقة هذا الصراع فإنها بدأت تتخذ عددا من الإجـراءات لسلامة الإمـدادات، حيث تشير التقارير إلى أن واشنطن تسن القوانين التي توفر للكونغو أولوية الوصول إلى الأسواق الأمريكية دون رسوم جمركية، كما ستعمل على تعزيز وضعية شركات المعادن الأمريكية العاملة في إفريقيا عامة والكونغو على وجه التحديد، لتنال حصة أكبر من احتياطيات المعادن الحيوية، لكن الصين تدرك الخطوات الأمريكية المهمة، ولهذا سعت هذا العام للتقارب مع هذه الدولة وبدء محادثات بشأن إعادة التفاوض حول عقود التعدين لاحتياطيات المعادن الثمينة في الدولة الإفريقية، وقام رئيس الكونغو فيليكس تشيسيكيدي، بأول زيارة له إلى الصين، فالبلدان يسعيان - إلى عقد صفقة بين دولة وأخرى وليست اتفاقات فردية بينها وشركات تعدين. وخلاصة القول، إن هذا السباق الاستراتيجي نحو تأسيس العلاقات سيحسمه الأكثر ضمانا للتنمية في هذه الدولة الإفريقية، ويبدو أن الصين تسيرفي الطريق الصحيح. الإجراءات التي تتخذ حاليا في مجال السلامة في حقل الذكاء الاصطناعي، ليست ضعيفة. فقد أصدر جو بايدن الرئيس الأمريكي أخيرا مرسوما، يلزم مطوري هذه التكنولوجيا بإطلاع الجهات الحكومية على نتائج إجراءات السلامة. وكذلك فعلت بعض الحكومات حول العالم. ولا شك أن هذه الإجراءات ستكون شديدة القوة في مرحلة لاحقة. الذكاء الاصطناعي .. مخاوف واحتمالات "ما من شيء في مستقبلنا يمكن أن يغير حياتنا أكثر مما سيفعله الذكاء الاصطناعي" ريشيسوناك، رئيس وزراء بريطانيا ربما تـسـاوت المـخـاوف المتوقعة الناجمة عـن انـتـشـار الـذكـاء الاصطناعي، مع الفوائد العائدة من هذا الانتشار. جهات تركز على الأخطار دون أن تنفي أهمية ومحورية هذه التكنولوجيا على البشرية جميعا، وجهات أخرى تعتقد أن من الضروري اليوم أن يتم تحديد أطر أمن هذا "الذكاء"، قبل أن يخرج عن السيطرة في وقت لاحق. ومن شدة "الهوس" بالأمن المشار إليه، صـارت شركـات التكنولوجيا عموما، توجه الانتقادات تلو الأخرى إلى الحكومات التي وضعت برأيها الأمان قبل الإنجاز، وركـزت على الاحتمالات أكثر من المعطيات الحالية الخاصة بتطوير منظومة الذكاء الاصطناعي عموما. علما أنه لا توجد حكومة قللت من أهمية التكنولوجيا المشار إليها، ولا تستطيع جهة تشريعية أن تفعل ذلك بالطبع، خصوصا مع التوسع في هذا الميدان، الذي أصبح خبرا يوميا في وسائل الإعلام حول العالم. بالطبعلا تراجع لحراك الذكاء الاصطناعي. فقد صار جزءا أصيلا من المشهد العام، وهــذا يبدو واضحا من خـ ل إسهاماته المـبـاشرة في الناتج المـحـ الإجــ لي العالمي. فقد توقعت وكـالـة تحليلات الذكاء الاصطناعي "أيه آي إي أيه" التابعة لـ"مجموعة المعرفة المتعمقة" ومقرها 34 " لندن، تجاوز حجم اقتصاد هذا "الذكاء تريليون 20 ، من 2027 تريليون دولار بحلول دولار في الـعـام الـجـاري. واستخدمت الوكالة بحسب ما أعلنت، خوارزميات الذكاء الاصطناعي لإعداد مسح شامل لسوق الذكاء الاصطناعي العالمية بأكملها". وتتفق جهات عدة مع هذا التقدير لحجم السوق المشار إليها، ما يعني أن المسار الخاص لهذا الميدان المتفاعل والأساس، ينطلق بسرعة إلى آفاق واسعة، وإن كانت في نظر بعض الحكومات تحمل الأخطار معها، وضرورة العمل على تحييدها. بدا هذا الاهتمام بالذكاء الاصطناعي واضحا جدا، في القمة العالمية التي عقدت في بريطانيا قبل أيام، وشارك فيها، أنطونيو جوتيريش الأمين العام للأمم المتحدة، وفاندر لاين رئيسة المفوضية الأوروبية، وممثلون عـن الحكومات، بمـا في ذلك ميلوني رئيسة وزراء إيطاليا، فضلا عن مشاركين أساسيين من شركات التكنولوجيا العملاقة فقط. رغم أهمية هذه القمة، إلا أن الانتقادات التي أحاطت بها كانت أيضا كبيرة، على أساس أنها تركز على الأمن، دون بحث كاف لما يجري حاليا من حراك تكنولوجي مهم للغاية. الحق، أن هذه القمة تأتي في ظل تنامي الحراك الحكومي حول العالم من أجل ضمان "أمن الذكاء"، أي إنها تصب ضمن مسار التوجهات نحو توفير الضمانات اللازمة، بصرف النظر عن التأثيرات التي ربما قد تكون سلبية في حراك التكنولوجيا نفسها. الذكاء الاصطناعي يمكنه بالطبع أن يحل مشكلات عالمية عديدة، الجوع مثلا، عبر إسهاماته في تحسين إنتاج المحاصيل الزراعية، ويمكن أيضا الإسهام في الأبحاث المباشرة الخاصة بكل أنــواع الأمــراض، ويـسـاعـد عـ الــوصــول إلى المستوى المأمول لحماية المناخ والبيئة، فضلا عن مواجهة الأوبئة وما شابه ذلك. في الأعوام القليلة الماضية، حقق قفزات نوعية في مجالات مختلفة. كما أن هذه التكنولوجيا توفر مساحات زمنية في الإنتاج بصرف النظر عن طبيعة الساحات الحاضنة لهذا الإنتاج، وهناك أمثلة كثيرة على أن للذكاء الاصطناعي أهمية لا يمكن التخلي عنها في المستقبل، خصوصا أنه يتحول شيئا فشيئا إلى قطاع أساس في كل الميادين تقريبا. ولا يوجد مسؤول متشككفي أخطار التكنولوجيا المشار إليها، يمكنه أن ينفي هذه الحقائق. لكن هذا يعطي "المتشككين" مساحة لعرض الأخطار التي يحذرون منها، وفي مقدمتها بالطبع أن الـذكـاء الاصطناعي سيكون ساحة للمجرمين، أو الجماعات الإرهابية. يقول ريشي سوناك رئيس الوزراء البريطاني، إن استخدام هذا "الذكاء" يمكن أن يلحق الأذى بالغير، بما في ذلك الهجمات الإلـكـ ونـيـة، والمـعـلـومـات المضللة، والاحتيال. لكن السيناريو بعيد الاحتمال بالطبع، هو ذاك التي يتعلق بأن الذكاء الاصطناعي يمكنه الخروج عن السيطرة البشرية. رغـم أن هـذا الاحـتـ ل أقـرب للفانتازيا، إلا أنه يجد على الساحة العالمية من يقبله، بل يعمل على تضخيمه. وفي كل الأحوال لكل تكنولوجيا أخطارها، لكن إذا تم حصر هذه الأخطار مبكرا، بالإمكان الاستفادة إلى آخر مدى من تكنولوجيا، لن تكون مضافة إلى المشهد العام بل ستكون فيصلبه. الحق، أن الإجراءات التي تتخذ حاليا في مجال السلامة في حقل الذكاء الاصطناعي، ليست ضعيفة. فقد أصدر جو بايدن الرئيس الأمريكي أخيرا مرسوما، يلزم مطوري هذه التكنولوجيا بإطلاع الجهات الحكومية على نتائج إجراءات السلامة. وكذلك فعلت بعض الحكومات حول العالم. ولا شك أن هذه الإجراءات ستكون شديدة القوة في مرحلة لاحقة، خصوصا فيظل تنامي الأصوات التي تحذر من الأخطار الناجمة عن تكنولوجيا، دفعت قاموس "كولينز" البريطاني الشهير، إلى إدخال "الذكاء الاصطناعي" في متنه. المسألة في النهاية، تتعلق بمدى فوة وتأثير إجــراءات تنظيم ميدان يكتسب أهميته يوما بعد يوم، ويفرض نفسه على الساحة العالمي، ويدخل في صلب الناتج المحلي الإجمالي الدولي، في ظل آمال لا حدود لها تعلقها البشرية عليه. لا تراجع لحراك الذكاء الاصطناعي. فقد صار جزءا أصيلا من المشهد العام، وهذا يبدو واضحا من خلال مساهمته المباشرة في الناتج المحلي الإجمالي العالمي. فقد توقعت وكالة تحليلات الذكاء الاصطناعي "إيه أي إي إيه" التابعة لـ"مجموعة المعرفة المتعمقة" ومقرها لندن، تريليون 34 " تجاوز حجم اقتصاد هذا "الذكاء تريليون دولار في 20 ، من 2027 دولار بحلول العام الجاري. كلمة الاقتصادية NO.10984 ، العدد 2023 نوفمبر 7 هـ، الموافق 1445 ربيع الآخر 23 الثلاثاء 10 » 2 من 1 المرونة المذهلة للأسواق الناشئة « اجتمع وزراء المالية ومحافظو البنوك المـركـزيـة في مدينة مـراكـش لحضور الاجتماعات السنوية لصندوق النقد والبنك الدوليين من أكتوبر 15 في الفترة من التاسع إلى الـ لمناقشة مجموعة غير عادية من الكوارث الاقتصادية والجيوسياسية، الحروب في أوكرانيا والـ ق الأوسـط، وموجة من التخلف عن سداد الديون بين الدول منخفضة الدخل وذات الدخل المتوسط الأدنى، والركود المدفوع بتحديات سوق العقارات في الصين، والارتفاع الحاد في أسعار الفائدة العالمية طويلة الأجل، وكـل هـذا على خلفية تباطؤ وتفكك الاقتصاد العالمي. لكن أكثر ما أدهش المحللين كانت الكارثة المتوقعة التي لم تحدث، على الأقل حتى الآن، أزمة الديونفي الأسواق الناشئة. رغم التحديات الهائلة التي يفرضها ارتفاع أسعار الفائدة والارتفاع الحاد في قيمة الـدولار، لا يبدو أن أيا من الأســواق الناشئة الكبرى، بما في ذلك المكسيك والبرازيل وإندونيسيا وفيتنام وجنوب إفريقيا، وحتى تركيا، تعاني مشكلات ديون حادة، وفق بيانات صندوق النقد الدولي والفروقفي أسعار الفائدة. وقــد تـركـت هــذه النتيجة خـ اء الاقتصاد في حيرة من أمرهم. متى أصبح هؤلاء المفلسون المتسلسلون معاقل للمرونة الاقتصادية؟ هل يمكن أن يكون هذا مجرد هدوء يسبق العاصفة؟ تتبادر إلى الذهن عدة عوامل تخفيفية. أولا، رغم تشديد السياسة النقدية في الولايات المتحدة، إلا أن السياسة المالية لا تزال متساهلة للغاية. من المتوقع أن يصل عجز الميزانية في الولايات تريليون دولار في 1.7 المتحدة إلى تريليون دولار 1.4 ، مقارنة بنحو 2023 . وباستثناء بعض الشكوك 2022 في المرتبطة ببرنامج الإعفاء من القروض الطلابية الذي أقره الرئيس جو بايدن، سيقترب 2023 فإن العجز الفيدرالي في من تريليوني دولار. على نحو مماثل، ارتفعت نسبة العجز في الصين بشكل ملحوظ، وتضاعفت نسبة الدين إلى الناتج المحلي الإجمالي خلال العقد الماضي، ويتوقع صندوق في المائة 100 النقد الدولي أن تتجاوز . وفي الوقت نفسه، تواصل 2027 في كل من اليابان والصين اتباع سياسات نقدية ميسرة. مع ذلـك، يستحق صناع السياسات في الأســـواق الناشئة التقدير أيضا. فقد تجاهلوا خاصة وبحكمة الدعوات المطالبة بإجماع "بوينس آيرس" جديد بشأن سياسة الاقتصاد الكلي، وتبنوا بدلا من ذلك السياسات الأكـ حكمة التي دعا إليها صندوق النقد الدولي على مدى العقدين الماضيين، التي ترقى إلى تحسين مدروس لإجماع آراء واشنطن. يتمثل أحد الابتكارات البارزةفيتراكم احتياطيات ضخمة من النقد الأجنبي لـدرء أزمـات السيولة في عالم يهيمن عليه الـدولار. على سبيل المثال، تبلغ 600 احتياطيات النقد الأجنبي في الهند مليار دولار، وفي البرازيل تقدر بنحو مليار دولار، وقد جمعت جنوب 300 مليار دولار. والأهم من ذلك، 50 إفريقيا فقد استفادتشركات وحكومات الأسواق الناشئة من أسعار الفائدة المنخفضة لتمديد 2021 للغاية التي سادت حتى آجال استحقاق ديونها، ما يمنحها الوقت للتكيف مع الوضع الطبيعي الجديد لأسعار الفائدة المرتفعة.. يتبع. خاص بـ «الاقتصادية» .2023 ، بروجيكت سنديكيت أكثر ما أدهش المحللين كان الكارثة المتوقعة التي لم تحدث، على الأقل حتى الآن: أزمة الديون في الأسواق الناشئة. رغم التحديات الهائلة التي يفرضها ارتفاع أسعار الفائدة والارتفاع الحاد في قيمة الدولار، لا يبدو أن أيا من الأسواق الناشئة الكبرى، بما في ذلك المكسيك والبرازيل وإندونيسيا وفيتنام وجنوب إفريقيا، وحتى تركيا، تعاني مشكلات ديون حادة، وفق بيانات صندوق النقد الدولي والفروق في أسعار الفائدة. كينيث روجوف * كبير الخبراء الاقتصاديين سابقا - صندوق النقد - أستاذ الاقتصاد والسياسة العامة ـ جامعة هارفارد ـ حاصل على جائزة دويتشه بنك في الاقتصاد المالي النمو الاقتصادي في عصر البياناتالضخمة تشير في أبسط مفهوم، إلى أنها Big Data البيانات الضخمة حجم البيانات التي تتولد من مصادر متعددة كسلوك الناس، ووسائل التواصل الاجتماعي، أو الأجهزة الذكية، أو الشركات، أو الحكومات، أو المستشفيات، أو أنظمة البيانات المختلفة كدمج الإحصائيات ذات المتغيرات المعقدة. وللبيانات الضحمة مراحل كالتقاط وجمع البيانات وتخزينها وتحليلها، إضافة إلى مراحل أخرى على مستوى المخرجات مثل المشاركة والنقل لها وبناء التصور وعمليات التحديث والمشاركة. استخدامات البيانات الضخمة لا حصر لها، لكن ما يهمنا اليوم كيف يمكن للحكومات الاستفادة منها في صناعة سياسات اقتصادية وسياسات للعمل والتوظيف والإنتاج وغيرها من القضايا التي تدور حول الاقتصاد الكلي أو ابتكار خدمات أو منتجات، بما في ذلك معالجة القضايا الاقتصادية والاجتماعية شديدة التعقيد واكتشاف الأخطار وتحليل الفرص أو البحث عن البدائل. تمتلك البيانات الضخمة مميزات هائلة في تحسين تجربة العملاء في المؤسسات الحكومية وشبه الحكومية، فضلا عن القطاع الخاص الذي يعد مكونا أساسيا في معادلة الناتج المحلي بمعنى آخر إذا ما تم توظيف GDP = C + G + I + NX المشهور البيانات الكبيرة على سلوك وبيانات المستهلكين الملتقطة من المؤسسات المختلفة العامة أو الخاصة فستكون لدينا فرص لبناء سياسات تحفيزية أو احتوائية في الظروف الصعبة، كما يمكننا التحكم في الحركة النقدية للقطاع العائلي نحو الادخار والإنفاق أو الاستثمار، بحسب الواقع الاقتصادي المستهدف. أما إذا ما نظرنا إلى ذلك لكن من خلال الحكومات، أي سياسات الإنفاق أو تحسين قنوات الإنفاق أو برامج اقتصادية أو تجارية أو صناعية لغايات النمو الاقتصادي أو تطوير بعض القطاعات البينية، فموضوع البيانات الضخمة ثري وحاسم في تحفيز النمو والازدهار إذا ما تم توظيف البيانات الضخمة والذكاء الاصطناعي بطريقة مزدوجة. دعونا الآن ننتقل إلى القطاع الاستثماري وكيف تنعكس البيانات الضخمة عليه، حيث يمكننا اكتشاف الاتجاهات والأفكار الجديدة وتحديد الفرص للجميع في الأسـواق الناشئة. والمملكة في هذا الجانب تمتلك مقومات كبيرة، كما أن البيانات الضخمة في الاستثمار من الشركات تمثل عنصرا جوهريا في تقدير التوقعات وتحقيق الاستدامة وتحسين الكفاءة في استخدام المـوارد، ولأهمية ذلك يمكن للمستثمرين تحقيق التفوق التنافسي وهو ما يحرك النمو الاقتصادي المستدام، حتى في ظل تغير سياسات الدعم الحكومية التقليدية في الدول الغنية، أما الدول الفقيرة فالموضوع له تصور آخر مختلف. أخيرا، استغلال البيانات الضخمة في تحقيق نمو اقتصادي يمكن اكتشافه من ثلاثة محاور، أولا، التجارة الخارجية والحساب الجاري للاقتصاد. ثانيا، زيادة معدل النمو المركب للقطاعات. ثالثا، زيادة متوسط الدخل الحقيقي للقطاع العائلي في صور رواتب أو عوائد استثمارية أو مدخرات، وتأتي الإيرادات الحكومية في المرحلة الأخيرة من حيث تحقيق نمو اقتصادي في أنشطتها الحكومية وتمتين مواضيع الاستدامة المالية للحكومة. أعتقد أننا أمام فرصنمو لا محدود، للنمو من خلال البيانات الضخمة. Motamarat District P.O.Box 478 Riyadh Arabia Tel: +966112128000 Fax: +966114417885 www.aleqt.com edit@aleqt.com جريــدة العــرب الاقتصاديــة الدوليــة تشــكر أصحــاب الدعــوات الصحفيةالموجهةإليهاوتعلمهمأنهاوحدهاالمسؤولةعنتغطية تكاليــف الرحلــة كاملــة لمحرريها وكتابهــا ومصوريهــا، راجية منهم عدمتقديمأيةهدايالهم،فخيرهديةهيتزويدفريقهابالمعلومات . الوافيةلتأديةمهمتهمبأمانةوموضوعية المقرالرئيسي الشركةالسعوديةللطباعةوالتغليف المركزالرئيسي: 11523 الرياض 50202 ص.ب +966112128000 ه اتف: +966112884900 ف اكس: فرع جدة 21441 جدة 1624 ص.ب +96626396060 هاتف: +96626394095 ف اكس: فرع الدمام +96638471960 هاتف وفاكس: البريدالإلكتروني: mppc@mpp-co.com مراكزالطباعة السعر: ريالان قيمة الاشتراك السنوي داخل المملكة العربية ريالا 730 السعودية خارجالمملكة عبر مكاتب الشركة السعودية للأبحاثوالنشر لمزيد من الاستفسار، الاتصال على 800 2440076 بريد إلكتروني: info@arabmediaco.com موقع إلكتروني: www.arabmediaco.com 1319 - 0830 ردمد: ISSN 1319 - 0830 الاشتراكالسنوي الشركة السعودية للتوزيع 11585 الرياض 62116 ص.ب +966114419933 هاتف: +966112121774 فاكس: بريد إلكتروني: info@saudi-distribution.com وكيل التوزيع في الإمارات الإمـارات شركـة الإمـارات للطباعـة والنشر +97143916503 دبي: هاتف: +97143918354 ف اكس: +97126733555 أبوظبي: هاتف: +97126733384 فاكس: وكيل التوزيع في الكويت شركة باب الكويت للصحافة +96522272734 هاتــف: +96522272736 ف اكس: وكيلالتوزيع الشركة العربية للوسائل المركز الرئيسي 11495 الرياض 22304 ص.ب: +96612128000 هاتف: +966114429555 فاكس: بريد إلكتروني: info@arabmediaco.com موقع إلكتروني: www.arabmediaco.com هاتف مجاني 800 2440076 وكيلالاشتراكات London T : +4420 78318181 F : +4420 78312310 Manama T : +9731 7744141 F : +9731 7744140 Cairo T : +202 7492996 F : +202 7492884 Washington DC T : +1 202 6628825 F : +1 202 6628823 Beirut T : +9611 800090 F : +9611 800088 Abu Dhabi T : +9712 6815999 F : +9712 6816333 Rabat T : +212 37682323 F : +212 37683919 Jeddah T: +96612 2836200 F: +96612 2836292 Dammam T: +96613 8353838 F: +96613 8340489 Makkah T: +96612 5586286 F: +96612 5586687 Khartoum T: +2491 83778301 F: +2491 83785987 Amman T: +9626 5517102 F: +9626 5537103 Kuwait T: +965 3997931 F: +965 3997800 Dubai T : +9714 3916500 F : +9714 3918353 T: +9662 2836200 F: +9662 2836292 المكاتب جدة دبي الدمام لندن المنامة مكةالمكرمة القاهرة واشنطن الخرطوم بيروت عمّان أبوظبي الكويت الرباط الريــاض الشــركة الســعودية للأبحــاث والنشــر - Saudi Media Company المملكة العربية السعودية: +966 11 2716909 : الرياض +966 920035142 +966 12 6572323 : جدة الإمارات العربية المتحدة: +971 4 4254285 دبي: : بريد إلكتروني sales@smc.me : موقع إلكتروني www.smc.me الوكيلالإعلاني @AhmedAllshehri *مختصفي الاستثمار والسياسات الاقتصادية أحمد الشهري محمد كركوتي * كاتب اقتصادي karkouti@hotmail.com