aleqt (10917) 2023/09/01

إصدار يومي باتفاق خاص مع صحيفة «فاينانشيال تايمز» البريطانية يروي المقر الرئيس الجديد البراق " في وسط 26 للمجموعة المالية "إن مدينة برلين قصة نجاحها إضافة إلى التحديات المتزايدة التي تواجهها. يعد مبنى المكاتب الذي تم بناؤه حديثا بواجهته الزجاجية الواسعة المكتب الرئيس هو السابع للشركة خلال الأعوام العشرة لوجودها. نما بسرعة كبيرة لدرجة أن كل 26 بنك إن ما سبقه أصبح صغيرا جدا بسرعة. لكن كثيرا من المكاتب في المقر 26 الجديد تظل شاغرة. قام بنك إن في المائة من قوته العاملة 4 بخفض هذا العام وتوقف عن التوظيف. في 2013 في 26 أسـس بنك إن مكتب صغير مشترك في برلين على يد ماكس تاينثال وفالنتين ستالف، وكان أول بنك يقدم الخدمة الرقمية بين البنوك الرقمية الأوروبية الجديدة. وعلى مدى عقد من الزمن، دفع هذا القطاع مستثمري رأس المال المغامر إلى الـتـوسـع، مـا اجـتـذب تمويلا بمليارات اليورو. كان الوعد الكبير للمجموعات المالية الجديدة، مثل ، وريفولوت، ومونزو، 26 بنوك إن هو أنها ستحدث تغييرا جذريا في إمبراطوريات الخدمات المصرفية الرصينة للأفراد التي استغرق بناؤها عقودا من الزمن. لكن طفرة التمويل توقفت مع ارتفاع أسعار الفائدة وبـدء تزايد الشكوك حول نمـاذج الأعـال التي تتبناها هـذه البنوك "المنافسة". ورغم أنها اجتذبت ملايين العملاء، إلا أنها تكافح عموما لتحقيق الربح وبعضها غارق بسبب مخاوف بشأن ثقافة الشركة. كم أنها اجتذبت انتباه الجهات التنظيمية غير الراضية عن ضعف عمليات اعـــرف عميلك وضـوابـط مكافحة غسل الأموال ونقاط الضعف التنظيمية واسعة الانتشار. قـال ماكس فلوتوتو، أحـد كبار الشركاء فيشركة ماكينزي الذي يقدم المشورة لهذا القطاع: "لا شك أن البنوك الجديدة تواجه حاليا تحديات هائلة". في المـمـلـكـة المــتــحــدة، كـان طلب بنك ريفولوت للحصول على .2021 ترخيص مصرفي معلقا منذ على يد تاجر 2015 تأسس البنك في المشتقات السابق في بنك ليمن بـراذرز، نيك ستورونسكي، وبحلول مليار دولار. 33 كانت قيمته 2021 منذ ذلك الحين، ظهرت المخاوف بشأن ضوابطه المـالـيـة، وثقافة مكان العمل لديه وحجم الإيرادات، واعـــتـــاده عــ تــــداول العملات المشفرة ونزاهة حساباته. في مارس، حذرت شركة التدقيق بي دي أوه من أنها غير قادرة على التحقق من ثلاثة مليون 636 أرباع الإيـرادات البالغة جنيه استرليني التي أبلغ عنها بنك .2021 ريفولوت لـ قالت الجهات التنظيمية أيضا إنه يجب عليه تبسيط هيكل ملكيته إذا أراد الحصول على ترخيص مصرفي. يتجادل بنك ريفولوت حول كيفية تحقيق ذلك مع سوفت بنك، أحد أكبر المساهمين فيه، التي تطالب بتعويض كبير إذا قام البنك بدمج فئات أسهمه الستة في فئة واحدة. في الـــوقـــت نــفــســه، انـتـقـد ستورونسكي "الجهة التنظيمية البيروقراطية للغاية" في المملكة المتحدة، وهـدد بــإدراج البنك في نيويورك بدلا من لندن. 26 وفي ألمانيا، يعاني بنك إن بسبب سقف النمو الذي فرضته هيئة الرقابة المالية قبل عامين، استجابة للعيوب التنظيمية وضعف ضوابط مكافحة غسل الأموال. تزامنت الرقابة التنظيمية المتزايدة مع تغير في معنويات المستثمرين. لقد تراجعت التقييمت المرتفعة مع معاناة شركات التكنولوجيا المالية هـذه لتحقيق الـربـح. قـال أليكس باركلي، الشريك الإداري في شركة لانسيرو كابيتال: "الخدمات المصرفية للأفراد لا تدر أموالا طائلة. كان على (البنوك الرقمية) أن تلجأ إلى إدارة الـروات أو الإقــراض، ولا يقوم أي منها بعمل على هذا الصعيد". حتى المخضرمون في الصناعة، مثل أنتوني طومسون - الذي أسس بنك أتوم الرقمي وبنك مترو المنافس في المملكة المتحدة، وهو مدير غير تنفيذي لمجموعة التمويل الاستهلاكي الأسترالية هوم - أصبحوا متشككين. قال: "هل سأبدأ بنكا رقميا اليوم؟ لا، لن أفعل ذلك"، مضيفا أن البنوك العاملة في البيع بالتجزئة بذلت كثيرا لتحسين التكنولوجيا والخدمات التي تقدمها عبر الإنترنت. وفي وقت سابق من هذا العام، كانتشركة ألاينز إكس، ذراع الاستثمر الرقمي لشركة التأمين الألمانية، تتطلع في المائة 5 إلى بيع حصتها البالغة في المائة 68 بخصم 26 في بنك إن من تقييم البنك البالغ تسعة مليارات .2021 دولار في جولة تمويل في وفي يونيو، خفضت شركة مولتين فنشرز المستثمرة في بنك ريفولوت مليون جنيه 7.1 تقييم حصتها البالغة في المائة، في أعقاب 40 استرليني خطوة مشابهة قامت بها شركة إدارة الأصول شرودرز في أبريل. كــا أن انـخـفـاض التقييمت يزيد من صعوبة جذب الموظفين. وفي المــاضي، كانت تتم استملة الموظفين بالأسهم التي كانوا يأملون أن تتضاعف في طــرح عــام أولي لاحق. لكن في الوقت الذي يميل فيه مستثمرو رأس المـال المغامر إلى الإصرار على المعاملة التفضيلية في عملية الإدراج، فإن أسهم الموظفين "غالبا ما تكون ذات قيمة فعلية منخفضة، إن وجدت"، كم قال مدير .26 كبير سابق في بنك إن "26 يعاني مصرفا ريفولوت و"إن أيضا بعض الجروح التي جلباها على نفسهم. كان لدى كل منهم مجموعة من كبار المسؤولين التنفيذيين الذين غادروا، بسبب أسلوب القيادة الذي ، اتهم 2022 يتبعه المؤسسون. وفي كبار المسؤولين التنفيذيين الستة في ستالف وتاينثال بإيجاد 26 بنك إن "ثقافة الخوف" التي هددت بدفع المجموعة إلى "دوامة الهبوط". غادر أربعة من المديرين منذ ذلك الحين. في بنك ريفولوت، غادر عدد من كبار موظفي الامتثال العام الماضي، وفي هذا العام رحل المدير المالي للمجموعة وكل من الرئيس التنفيذي المصرفي ورئيس موظفي شركته في المملكة المتحدة. ضوابط الجرائم المالية الخاصة به واجهت التدقيق في مناسبات متعددة، كان آخرها بعد أن كشفت "فاينانشيال تايمز" أن محتالينسرقوا مليون دولار من فرعه 20 أكث من الأمـريـ بسبب مشكلة في نظام مدفوعاته. كم أن اعتمده على تداول العملات المشفرة، الـذي مثل ثلث إيراداته ، يخضع أيضا للتدقيق مع 2021 في انخفاض قيمة الأصول الرقمية. قال بنك ريفولوت في مـارس، إنه رغم تراجع نشاط العملات المشفرة، فإن في 30 ارتفعت 2022 الإيـــرادات لـــ المائة على أساس سنوي إلى أكث من مليون جنيه استرليني. ورفض 850 التعليق على هذه القصة. ورغـــم الـتـحـديـات، فــإن صناع السياسات حول أوروبـا يسعون إلى استملة هذه البنوك الجديدة. فقد وصف مستشار المملكة المتحدة، جـ يمـي هــانــت، بـنـك ريـفـولـوت ومنافسه مونزو بأنهم "أمثلة مشرقة من قطاع التكنولوجيا المالية لدينا الذي يتفوق على العالم". وفي مـحـاولـة لــزيــادة الضغط على الجهات التنظيمية في المملكة المـتـحـدة بـشـأن تـأخـر الترخيص المصرفي، قالت شخصيات بارزة في بنك ريفولوت إن الوزراء الفرنسيين والإسبان حريصون على الحصول على واحدة من أكث شركات التكنولوجيا المالية قيمة في أوروبــا في باريس أو مدريد. تتوقف الحالة المتفائلة لهذه البنوك الجديدة جزئيا على ارتفاع أسعار الفائدة، ما يؤدي إلى ارتفاع دخل الفائدة الذي يمكن أن تكسبه على ودائع العملاء. قال تاينثال إن البنوك الجديدة يمكن أن تستفيد بشكل خاص بسبب قاعدة تكاليفها المنخفضة، والبنية التحتية التكنولوجية التي يسهل توسيع نطاقها. قال: "إذا قمت ببناء أنظمتك بشكل صحيح، فينبغي ألا عميلا جديدا 50 يهم إذا كان لديك ألـفـا". أعـــداد العملاء 50 غـدا أو مشجعة للغاية أيضا. ففي العام الماضي، شكلت البنوك المنافسة نحو في المائة من جميع الحسابات 17 الجديدة المفتوحة في ألمانيا، مقارنة ،2016 في المائة فقط في 2 بنحو وفقا لبياناتشركة ماكينزي. قال فلوتوتو: "هناك تحول هائل في العملاء من البنوك القائمة إلى البنوك المنافسة، وهو ما أعتقد أنه سيكون تغييرا دائما". قال ريكاردو شيفر، الشريك في شركة تارجت جلوبال، التي شاركتفي 800 أحدث حملة لجمع الأموال بقيمة مليون دولار من قبل بنك ريفولوت، إن البنوك الرقمية الجديدة أثبتت "أن السوق موجودة" وأن "كثيرا من الناس كانوا غير راضين عن تعاملاتهم المصرفية مع البنوك القائمة". ويـأمـل المتفائلون أن تتحول بعض المشكلات قصيرة الأجـل إلى أصـول مع مـرور الوقت. لقد نجح " في جذب 26 مصرفا ريفيلوت و"إن الأشخاص في العشرينيات من العمر. في الوقت الحالي، لا يمثلون مجموعة عملاء مربحة جدا. لكن هذا يجب أن يتغير مع تقدم حياتهم المهنية ونمو دخلهم. قال أندرياس براتز، الشريك في شركـة ستراتيجي أنـد للاستشارات التابعة لوكالة بي أند سي: "كقاعدة عـامـة، تتوقف الـبـنـوك عـن تكبد الخسائر مع العملاء الذين تزيد عاما. ومع العملاء 30 أعمرهم على عاما، 40 الذين تقل أعمرهم عن فإنهم لا يكسبون الكثير أيضا. ما فوق عاما، يصبح الأمر مثيرا للاهتمم 50 حقا". سيتعين على البنوك المنافسة مواصلة الاستثمر بكثافة في توسيع نطاق منتجاتها للحفاظ على عملائها والاستمرار في جني الأمـوال منهم. ويتمثل التحدي الحاسم في إقناع مزيد من الناس باستخدامها كبنك رئيس لهم. قـال براتز، مستشهدا بـخـدمـات الــوســاطــة، والإقــــراض الاستهلاكي والرهن العقاري: "هذا يتطلب وجـود مجموعة واسعة من المنتجات التي تلبي الاحتياجات في المائة من العملاء". 80 الأساسية لـ لكن التحدي الأكبر قد يتمثل في التوفيق بين ثقافة الشركات الناشئة التي تركز على المؤسسين واحتياجات الصناعة شديدة التنظيم. قــال فيليكس هوفيلد، رئيس هيئة الرقابة المالية السابق: "تحتاج البنوك الجديدة إلى إيجاد التوازن الصحيح بين المؤسسين الأقوياء وذوي النفوذ الكبير وروح المبادرة لديهم من ناحية، وطبيعة الصناعة شديدة التنظيم". كم يتطلب الأمر إعادة التفكير من قبل المستثمرين. حيث في الماضي، قـال أحـد الـخـ اء المخضرمين في الصناعة: "لن يعطيك أي مستثمر يـورو واحــدا إذا كـان لديك أفضل امتثال، إذا لم تكن تنمو".. توقفت طفرة تمويل البنوك الجديدة مع تزايد الشكوك حول نماذج الأعمال التي تتبناها، ورغم أنها اجتذبت ملايين العملاء، إلا أنها تكافح لتحقيق الربح. آمال كبيرة وحقائقصعبة .. بنوك أوروبا تكافح ، كان أول بنك يقدم الخدمة الرقمية بين البنوك الرقمية الأوروبية الجديدة. 26 بنك إن من أولاف ستوربيك ، وسيدهارث فرانكفورت فينكاتاراماكريشنان من لندن وستيفن موريس لم يتخيل جــورج مـوريـس أبـدا أن وظيفته في التدريس في جزيرة سانتوريني اليونانية الخلابة ستجبره على النوم في سيارته، أو الاستلقاء على أريكة زميله، أو قضاء الليل في الغرف الدراسية الفارغة. ولكن مع قيام معظم أصحاب الـعـقـارات في سانتوريني - الذين مكنتهم منصات مشاركة المنازل مثل إيربي إن بي - بتقديم خدماتهم للسياح الأجانب الذين يدفعون أجورا مرتفعة، فإن المعلمين مثل موريس وغيرهم من العاملين في القطاع العام يكافحون من أجل العثور على منازل بإيجارات ميسورة. عندما وصل موريس في سبتمبر ، بينم كان الموسم السياحي 2022 مستمرا بقوة، لم يجد مساكن متاحة للإيجار لمدة طويلة الأجل. وفي مرحلة يورو 20 ما، وجد غرفة في فندق مقابل في الليلة، وهي على حد قوله "معجزة بالنسبة إلى جزيرة سانتوريني". لكنها جـاءت مع تحذير: إذا وجد المالك ضيفا آخر "حتى لو في منتصف الليل"، فسيوافق موريس على حزم أمتعته والرحيل حتى يتمكن صاحب الفندق من تقاضي أجره على الغرفة. مثل هذه المشكلات لا تقتصر على جزيرة سانتوريني، حيث كـان عدد السياح الوافدين العام الماضي أعلى في المائة تقريبا من المستوى 60 . وفي عديد من 2019 قبل الجائحة في المناطق السياحية الأوروبية النشطة - من الجزر اليونانية المشمسة إلى براغ ولشبونة والمدن الإيطالية التاريخية - فإن شركة إيربي إن بي وغيرها من منصات التأجير قصير الأجل لقضاء العطلات تعمل على إحداث تغيير كبير فيسوق الإسكان. فيسانتوريني، عادة ما يضطر المعلمون الذين يصلون في سبتمبر من كل عام إلى قضاء بضعة أشهر أولى من العام الــدراسي في الفنادق حتى ينتهي موسم السياحة. ونتيجة لذلك فـإن تكاليف سكنهم في الأغلب ما تتجاوز رواتبهم، حيث لا يتعدى الراتب الشهري للمعلمين الجدد عادة ألف يورو. قال آنثي باتراماني، رئيس جمعية مسؤولي التعليم الثانوي في الجزيرة: "معظم المعلمين لا يريدون أن يتم إرسالهم إلى هنا. وعندما يأتون، تحدث المأساة". وفي إيطاليا، لطالما كانت مدينة البندقية مثالا على أزمة المساكن المؤجرة، فعدد أسرة السياح في الجزر الواقعة في قلب المدينة ألف سرير - يتجاوز العدد 49 - نحو الإجملي للمقيمين على المدى الطويل. في المائة من هذه الأسرة 40 ونحو السياحية تؤجر على نمط إيربي إن بي، للإقامات السياحية قصيرة الأجل في الشقق التي كانت سكنية في السابق. تشهد عديد من المدن الإيطالية الأخــــرى تـوجـهـات مـاثـلـة. حيث يقول مسؤولون محليون وناشطون اجتمعيون إن هذا لا يتسبب فقط في نقص حاد في المساكن ذات الأسعار المعقولة، بل أيضا في تدمير نسيج الحياة الحضرية التقليدية في البلد. قال جياكومو مينيغوس، المستشار القانوني لمجموعة الناشطين هاي بريشر هاوسينغ وهي حركة نشأت في البندقية وتمتد الآن إلى مدن أخرى: "هذا له تأثير في تراثنا الثقافي. ما يوجد هنا ليس مدينة حية، بل ما يشبه ديزني لاند، أو مكان جذاب مصطنع دون أنـاس يعيشون فيه. كل شيء سيصبح مزيفا إلى حد ما، أو سياحيا للغاية". تستقبل جزيرة إيوس اليونانية - التي تضم ألفي مقيم دائم - نحو ألف زائر كل صيف. ويواجه عمدة 150 إيـوس غيكاس مهمة شبه مستحيلة تتمثل في إيـجـاد سكن للمدرسين والأطباء ورجال الإطفاء وضباط خفر السواحل الذين يتم إرسالهم للعمل في الجزيرة. قال غيكاس: "الأمر يصبح أصعب فأصعب كـل عـــام". وهـذا العام، مكث رجل إطفاء في المتحف المحلي، بينم عاش أحد ضباط خفر السواحل في غرفة مجاورة لمهبط طائرات الهليكوبترفي الجزيرة. عاما)، 30( أنتونيس كوتسومباس هو مدرس رياضيات تم تعيينه في منتصف الـعـام للعمل في جزيرة إيوس، قضى ثلاثة أشهر في غرفة دون مطبخ أو تدفئة أو ماء ساخن. لكنه قال إن المقيمين الدائمين في الجزيرة - مدعومون بدخولهم المتزايدة من الإيجار قصير الأجل - أصبحوا الآن غير مبالين بالمسؤولين الحكوميين. قـال كوتسومباس: "الأســـوأ من ذلك هو أنه لم تأت أي مساعدة على الإطلاق من السكان المحليين، ولا حتى من أولياء أمور الطلاب". وقـال ديميتريس ألفانوس، وهو طبيب مقيم في جزيرة إيـوس منذ عاما، إن أزمة الإسكان في جميع 21 أنحاء جزر سيكلاديك اليونانية تمثل مشكلة للخدمات الصحية، حيث تعاني المراكز الطبية نقص الموظفين. عرضت الحكومة مكافأة قدرها يورو في يوليو وأغسطس كحافز 1800 للأطباء للانتقال إلى الجزر. لكن في حين أن بعض الأطباء أبدوا اهتمما بذلك، قال ألفانوس: "نظرا إلى أنهم لم يتمكنوا من العثور على سكن، لم يأت أحد هنا في نهاية المطاف". وفي الربيع الحالي، قـام طلاب الجامعاتفي عدد من المدن الإيطالية - بما فيها ميلانو ورومــا وفلورنسا وبولونيا وبادوفا وتورينو - بالتخييم في خيام في الأماكن العامة للاحتجاج على النقص الشديد في السكن بأسعار معقولة، بعد أن تم تحويل الشقق السكنية إلى شقق تـؤجـر لقضاء العطلات قصيرة الأجل بشكل جمعي بينم تم إغلاق الجامعات خلال فترة الجائحة. قالت فرانشيسكا بينسيوليني، عضوة المجلس البلدي لمدينة بادوفا: "قرر عديد من الأشخاص الذين كانوا يؤجرون الشقق للطلاب، أن يؤجروها للسياح". مع تفاقم الأزمة، تتصاعد الدعوات من أجل التدخل في الأمر. وقد حثت حركة الإسكان عالي الضغط الحكومة الإيطالية على دعم التشريعات التي من شأنها تمكين المـدن من تنظيم أسواق الإسكان المحلية الخاصة بها، وكيفية استخدام الوحدات السكنية. مـن الممكن أن تشمل التدابير التنظيمية على مستوى المدينة إدخال نـظـام الحصص لـعـدد الـوحـدات المخصصة للإيجارات قصيرة الأجل، أو نظام تصاريح يسمح لأصحاب العقارات بتأجير العقارات للسياح لفترة محددة، قبل مطالبتهم بالعودة إلى السوق السكنية طويلة الأجل. لكن حتى الآن، اقترح وزير السياحة الإيطالي قانونا يتطلب فقط تسجيل الشقق التي تؤجر للإقامات القصيرة، وهو ما يجادل مينيغوس بأنه سيكون "غير مناسب على الإطـ ق لتصحيح سوق الإسكان في المدن التي يوجد فيها عــدد كبير جــدا مـن المساكن المؤجرة على منصة إيربي إن بي". قالت شركة إيربي إن بي إن خدمتها تمثل "جزءا صغيرا من إجملي الزوار في المائة 4 لأوروبــا"، وهو ما يمثل فقط مـن إجـــالي المسافرين إلى مدينة البندقية، على سبيل المثال. وشــــددت الــ كــة عــ أن تأجير الغرف يوفر "شريان حياة اقتصادي" للعائلات المضيفة. أضافت الشركة: "نحن نـولي اهتمما كبيرا لمخاوف الإسـكـان، ونطبق القواعد المحلية في اليونان، واقترحنا لوائح وطنية في إيطاليا للمساعدة في الحفاظ على المدن التاريخية مثل البندقية". تحاول بعض المدن الإيطالية التصرف ضمن صلاحياتها المحدودة. حيث قال رئيس بلدية فلورنسا، داريو نارديلا، إن البلدية ستقدم حوافز ضريبية لتشجيع أصحاب العقارات على تأجير المنازل للمقيمين على المدى الطويل، بدلا من تأجيرها للزوار لفترات قصيرة، معتقدا أن هذه المبادرة قد تواجه تحديات قانونية. فرضت مـدن من ضمنها باريس ولندن وبرشلونة، قيودا على الإيجارات قصيرة الأجـل في محاولة للحد من تأثيرها، ولكن تنفيذها أثبت أنه يمثل تحديا. وقد أصبح بعض الملاك بارعين في إنشاء قوائم على الإنترنت للتحايل على القواعد التي تتطلب التسجيل أو التي تحكم عدد الليالي في العام التي يمكن فيها عرض العقارات للإيجار قصير الأجل. في اليونان، تجري المناقشات حول فرض مزيد من الضوابط في المدن، وتستهدف أصحاب العقارات الذين يمتلكون عـدة منازل تؤجر بعقود إيجار قصيرة الأجل. في الوقت نفسه، في الجزر المرغوبة في البلاد، تدرس الحكومة تقديم حوافز لشركات البناء لتجديد مباني البلدية القديمة، ثم في المـائـة مـن هذه 40 تخصيص العقارات كمنازل للأطباء والممرضين والمعلمين. قال أكيس سكيرتسوس، الوزير المسؤول عن الإسكان: "هناك عــقــارات يمكن اسـتـخـدامـهـا. لكن المشكلة لن تحل غدا". يقوم معظم أصحاب العقارات في جزيرة سانتوريني بتقديم خدماتهم للسياح تاركين العاملين في القطاع العام والطلاب يكافحون من أجل العثور على منازل للعيش. سانتوريني .. رضا السائح مقابل عيشبدائي للمقيم .2019 في المائة تقريبا من المستوى قبل الجائحة في 60 عدد السياح الوافدين إلى جزيرة سانتوريني العام الماضي أعلى من أثينا إليني فارفيتسيوتي من روما وإيمي كازمين 11 NO.10917 ، العدد 2023 سبتمبر 1 هـ، الموافق 1445 صفر 16 الجمعة