aleqt: 11-03-2023 (10743)

NO.10743 ، العدد 2023 مارس 11 هـ، الموافق 1444 شعبان 19 السبت واجه القطاع المصرفي العالمي صعوبات في أسـواق المـال، نتيجة انـزلاق دراماتيكي لـ"سيليكون فـالي بنك" ومخاوف مرتبطة بمشكلات تواجهها المجموعة المالية الأمريكية "إسفيبي" الشريكة المالية المميزة لعدد من شركات التكنولوجيا. وأغلقت السلطات الأمريكية أمس لبمصرف المقرب من أوساط التكنولوجيا والذي وجد نفسه فجأة فيحالة عسروعهدت إدارة الودائع إلى المؤسسة الفدرالية لتأمين الودائع في .)FDIC( الولايات المتحدة وتخطط المؤسسة الفيدرالية لتأمين الودائع في الولايات المتحدة لإعادة فتح فروع البنك الإثنين والسماح للعملاء بسحب ما يصل ألف دولار على المدى القصير، وهو 250 إلى المبلغ الذي عادة ما تضمنه المؤسسة. وقبل الإغلاق، شهدت القيمة السوقية لبنك 60 "سيليكون فالي" الأمريكي تراجعا بنسبة في المائة في يوم واحد فقط، إذ هوت بصورة حادة خلال تداولات الخميس مغلقا على كارثة. وجاءت الخسائر الكبيرة في ظل المخاوف من السيولة لدى البنك الأمريكي. وقال ديفيد بينامو مدير الاستثمارات في مجموعة "أكسيوم الترناتيف إينفستمنت" أمس، "إن هذا الذعر الصغير نجم عن ردود فعل متتالية، تبدأ بسحب مبالغ كبيرة من قبل عدد كبير من العملاء". والسبب الأول كان إعلان مجموعة "إس في بي فاينانشيال جروب" الشركة الأم لمصرف سيليكون فالي بنك "إسفبي" الأربعاء، زيادة مليار دولار للتغلب 2.25 رأسمالها بمقدار على صعوبات. وفي منتصف النهار في بورصة 4.77 " باريس خسر سهم "سوسيتيه جنرال يورو، و"بي 25.44 في المائة من قيمته ليبلغ يورو" 60.75" في المائة 3.02 " إن بي باريبا في المائة ليصل إلى 2.94 " و"كريدي أجريكول يورو. 10.97 في أماكن أخـرى من أوروبــا خسر البنك في المائة 7.33 " الألمـــاني "دويتشه بنك في المائة 3.84 ومـ ف باركليز البريطاني في المائة 2.21 و"إنتيزا سانباولو" الإيطالي 3.19 " واتحاد المصارف السويسرية "أو بي إس في المائة. كما منيت المصارف المدرجة في بورصتي هونج كونج واليابان بخسائر كبيرة. ونقلت صحيفة "وول ستريت جورنال" عن مصادر أنه مع الإعلان عن صعوبات يواجهها "سيليكون فالي بنك" ومرتبطة بسحب ودائع، دعا المدير المالي للمجموعة المالية العملاء إلى "عدم سحب هذه الودائع من المصرف وعدم بث الخوف والذعر". وستجبر عمليات سحب جماعية البنك على بيع الأصول للحصول على السيولة اللازمة. إذا كانت هذه الأصول تشمل سندات صادرة منذ عام أو أكثر، فإن قيمتها قد انخفضت بشكل حاد منذ شرائها بسبب ارتفاع أسعار الفائدة. باعت المجموعة على عجل محفظة أوراق مليار دولار ما أدى إلى خسارة 21 مالية بقيمة مليار دولار. 1.8 تقدر بنحو وأكــد كريستيان باريسو مـن مجموعة الوساطة "أوريـــل بي جي سي" في مذكرة أن المستثمرين "رأوا أيضا في الصعوبات التي يواجهها المصرف تأثير انعكاس منحنى معدلات الفائدة"، أي عندما تكون المعدلات قصيرة الأجل أعلى من المعدلات طويلة الأجل. وتقوم المصارف عادة بالاقتراض بمعدلات قصيرة الأجل لتقدم قروضا بمعدلات متوسطة أو طويلة الأمد. إلى جانب مجموعة أمريكية أخرى تواجه تحديات. فقد أعلنت الشركة الأم لمصرف "سيلفرجيت" العاملة في العملات المشفرة الأربعاء أنه ستتم تصفية المؤسسة. وهـذا المسار التراجعي يتناسب مع ما حدث في وول ستريت. فقد خسر مصرف "بنك في المائة من قيمة أسهمه، 6.20 " أوف أمريكا في المائة و"سيتي 6.18 " و"ويـلـز فـارجـو في المائة. وبعد انخفاضه أكثر 4.10 " جروب في المائة، فقد يسجل سعر سهم "إس 60 من في المائة حسب مبادلات إلكترونية 45 " فيبي تسبق افتتاح البورصة. وقال ستيفن إينيس المحلل في مجموعة "إس بي آي مانجمنت" في مذكرة أراد أن تكون مطمئنة "إن وقوع حادث مرتبط برأس المال أو السيولة بين المصارف الكبرى احتمال ضئيل". 2009 - 2008 ومنذ الأزمــة المالية في وإفلاس بنك "ليمان بـراذرز" الأمريكي أصبح على المصارف تقديم ضمانات قوية لسلطة ضبط الأسواق الوطنية والأوروبية. 50 وتخضع الهيئة المصرفية الأوروبية مصرفا رئيسا في القارة لاختبارات ملاءة. وكشفت نتائج آخر اختبار من هذا النوع أن المؤسسات المالية 2021 في نهاية يوليو قادرة على تحمل أزمة اقتصادية خطيرة بدون أضرار جسيمة. صعوبات مرتبطة بسحب ودائع ومخاوف من السيولة بعد انزلاق دراماتيكي لـ «سيليكون فالي بنك» .. ذعر يدخل مصارف العالم في مسار التراجع محمد العريان من الرياض «الاقتصادية» ذكر محمد العريان، رئيسصندوق "جرامرسي" وكاتب عمود في "بلومبيرج أوبينيون"، أن البنوك الأمريكية يمكنها أن تحتوي مخاطر العدوى وضغوط النظام الناجم عن الاضطرابات التي تسبب فيها "سيليكون فالي بنك". وأضــاف العريان في تغريدة له على موقع التواصل الاجتماعي "تويتر" أمس، "يمكن احتواء مخاطر العدوى والتهديد المنهجي بسهولة، من خلال إدارة دقيقة للميزانية العمومية، وتجنب مزيد من أخطاء السياسة". ووفقا لوكالة "بلومبيرج" للأنباء، تابع العريان "في الـوقـت نفسه، بينما النظام المـ في الأمريكي قوي، ككل، فهذا لا يعني أن كل بنك كذلك". وهناك كثير من الأحاديث بشأن احتمال مواجهة النظام المصرفي الأمريكي بصفة عامة ضغوطا بسبب المشكلات. وأضـاف "بسبب التقلبات في العوائد، بعد الفترة الطويلة السابقة لسياسة التمكين، فإن البنوك الأكثر ضعفا، هي تلك المعرضة لمخاطر أسعار الفائدة والائتمان". وجاء تراجع البنك الذي يركز على التكنولوجيا بعد أن أعلن عن خطة لجمع رأسـ ل يزيد على ملياري دولار للمساعدة على تعويض الخسائر في مبيعات السندات. وتوقف التداول في الأسهم بسبب التقلبات عدة مرات خلال جلسة تداولات الخميس، وأدى الانخفاض إلى هبوط القيمة السوقية للبنك إلى أقل من سبعة مليارات دولار. وقال البنك الأمريكي في رسالة سابقة الأربعاء من جريج بيكر الرئيس التنفيذي "إنه باع جميع أوراقه المالية المتاحة للبيع، ويتطلع إلى جمع مليار دولار بين الأسهم العادية والأسهم 2.25 الممتازة القابلة للتحويل"، وقالت الرسالة "إن صندوق الاستثمار جنرال أتلانتيك تعهد بالفعل مليون دولار من هذا 500 بالمساهمة بمبلغ المبلغ". وقالت رسالة "إس في بي"، "إن بيع الأوراق المالية ستنتج عنه خسارة أربـاح بعد الضرائب مليار دولار"، لكن البنك أضاف أن 1.8 بقيمة "خطته لإعادة استثمار العائدات يجب أن تكون تراكمية على الفور"، حيث يعيد البنك تشكيل ميزانيته العمومية. مليار دولار 21 وذكر في عرض تقديمي أنه باع من الأوراق المالية المتاحة للبيع. ووفقا لإيداع الأوراق المالية، كانت الأوراق المالية المتاحة للبيع في نهاية الربع الرابع من الخزينة الأمريكية في أغلبها. فيسياق متصل بقطاع البنوكفي أمريكا، أعلنت وزارة العدل الأمريكية عن صدور عقوبة بالسجن لمدة عشرة أعوام على العضو المنتدب السابق لبنك الاستثمار الأمريكي جولدمان ساكس، لدوره في عملية رشوة وغسل أموال بمليارات الدولارات. وجـرى اتهام "روجــر نـج" بانتهاك قوانين مكافحة الفساد وغسل الأمـــوال فيما يتعلق إم دي بي". 1" بمخطط صندوق الثروة السيادي وجــاء في بيان لـ"كينيث بوليت" مساعد المدعي العام من الفرقة الجنائية في وزارة العدل الأمريكية أن هيئة محلفين أدانته في أبريل من العام الماضيفي اتهامات بـ"رشوة مسؤولين أجانب رفيعي المستوى وسرقة مليارات الدولارات". وقيل إن نج، المعروف أيضا باسم "إنج تشونج مليون دولار لدوره في المخطط 35 هوا" تلقى الذي شهد قيام المصرفي السابق والمتآمرين معه مليار دولار من الصندوق 2.7 باختلاس أكثر من .2014 و 2009 المملوك للدولة بين وقالت وزارة العدل الأمريكية "لقد تآمروا وقاموا بغسل عائدات سلوكهم الإجرامي من خلال النظام المالي الأمريكي، بما في ذلك تمويل أفلام كبرى في هوليوود مثل فيلم "ذئب وول ستريت". وتمت مصادرة الأموال التي تلقاها، بينما وافق مليار دولار في 2.9 البنك على دفع غرامة قدرها .2020 تسوية في أكتوبر وكان المشرف السابق للموظف السابق المدان الآن، الذي يعد الجاني الرئيس في بنك جولدمان ساكس، قد أقر بالذنب، وأبرم صفقة مع سلطات إنفاذ القانون. ومن المقرر إعـ ن عقوبته في سبتمبر المقبل. أكد إمكانية احتواء العدوى عبر إدارة دقيقة للميزانية العمومية العريان محذرا: البنوك الأكثر ضعفا عرضة لمخاطر أسعار الفائدة والائتمان من الرياض «الاقتصادية» قــرر صانعو السياسات في بنك اليابان المركزي إبقاء برنامج التيسير النقدي دون تغيير، مع الاستمرار فيشراء الأصول. وكــان الاجـتـ ع الــذي استمر يومين واختتم أمــس، هو آخر اجتماع لكورودا هاروهيكو محافظ البنك، الــذي تنتهي فترته في المنصب الشهر المقبل، بحسب هيئة الإذاعة والتلفزيون اليابانية. وستنتقل سياسة التيسير النقدي الشديدة التي اتبعها على مدى عقد من الزمان طوال فترة توليه المنصب، إلى المحافظ الجديد، وفقا لـ"الألمانية". ويبقي بنك اليابان المركزي سعر الفائدة المعياري قصير الأجل بالقيم السالبة، كما سيواصل شراءه الأصول للحفاظ على أسعار الفائدة طويلة الأجل "قريبة من الصفر". ووافـق البرلمان الياباني على تعيين الأكــاديمــي كـــازو أويــدا محافظا جديدا لبلنك المركزي الياباني، ليسند إليه المهمة الشاقة الخاصة بتقليل الأعراض الجانبية لسياسة التيسير النقدي الطويلة والإعــــداد لاستراتيجية خـروج بمجرد الوصول إلى هدفه الخاص بالتضخم. عاما" أول 71" وسيكون أويدا محافظ للبنك المركزي الياباني من القطاع الأكاديمي في البلاد، في فترة ما بعد الحرب العالمية الثانية، ومن المقرر أن يتسلم مهام منصبه في التاسع من أبريل المقبل من هاروهيكو كورودا الذي شغل المنصب لعشرة أعوام. وتمهد هذه الموافقة من جانب مجلس المستشارين "مجلس الشيوخ" الطريق أمام الحكومة لكي تعين رسميا أويدا، حيث إن مجلس النواب الأكثر قوة أعطى موافقته على توليه المنصب أمس الأول. وكانت الحكومة اليابانية رشحت أويدا الشهر الماضي لتولي منصب محافظ البنك المـركـزي. وتـأتي موافقة البرلمان الياباني بعدما أعلن صانعو السياسات في بنك اليابان المركزي موافقتهم على إبقاء برنامج التيسير النقدي دون تغيير. «المركزي الياباني» يبقي علىسياسة التيسير النقدي دون تغيير من الرياض «الاقتصادية» أعربت إسبانيا عن ثقتها بقدرة الاتحاد الأوروبي على إبــرام اتفاق للتجارة الحرة مع المجموعة الاقتصادية لدول أمريكا الجنوبية ميركسور، لتضخ الزخمفي عملية طالت لعقود. وقالت شيانا مينديز وزير التجارة الإسبانية في تصريحات صحافية أمس، "إن الاتحاد الأوروبي شـارك قائمة مبدئية للالتزامات البيئية مع مجموعة مـ كـسـور، الـــ ازيـــل والأرجـنـتـ وباراجواي والأوروجـواي، خلال زيارة للمنطقة الأسبوع الجاري". وأوضحت وكالة "بلومبيرج" للأنباء، أن المسودة تدعو التكتل في أمريكا الجنوبية إلى الوفاء بالتزامات الحفاظ على البيئة. يشار إلى أن الاتحاد الأوروبي هو أكبر شريك تجاري وأكبر مستثمر في المنطقة، وأن الاتفاق سيغطي سوقا مليون نسمة. 780 تضم 2019 وبعد اتـفـاق سياسيفي تعطل الاتفاق التجاري الذي لم تتم المصادقة عليه بعد، بسبب مخاوف من التزامات البرازيل بحماية غابات الأمـــازون المـطـ ة في ظـل حكومة الرئيس السابق جاير بولسونارو. وتضع أوروبـا عينها على مزيد من فتح الأسواق أمام شركاتها الصناعية، ولا سيما في قطاع السيارات الذي في 35 يواجه رسوما جمركية تبلغ المائة، والسماح لها بالمنافسة في الـعـطـاءات الـعـامـة. وتطمح دول ميركوسور إلى زيادة صادرات لحوم الأبـقـار والسكر والــدواجــن وسائر المنتجات الزراعية. وقالت البرازيل "إن الاتفاق سيلغي رســـوم الاســـتـــ اد عــ عـديـد من المنتجات الزراعية، مثل عصير البرتقال والقهوة سريعة التحضير والفاكهة ويفتح الأسواق أكثر من خلال حصص للحوم والسكر والإيثانول، وهو ما سيعزز الاقتصاد ويزيد الاستثمار في المقبلة". 15 البلاد في الأعوام الـ وما زال الاتفاق يواجه طريقا صعبا لنيل الموافقة. ففرنسا ودول أخرى تخشىمن تأثير زيادة حادة في واردات لحوم الأبقار، في حين تقول جماعات الدفاع عن البيئة، التي اشتد نفوذها في البرلمان الأوروبي، "إن الاتفاق قد يـؤدي إلى تفاقم إزالـة الغابات. ويجب أن توافق دول الاتحاد الأوروبي والبرلمان الأوروبي على الاتفاق لكي يدخل حيز التنفيذ". الاتحاد الأوروبي قريب من إبرام اتفاق تجارة حرة مع «ميركسور» من الرياض «الاقتصادية» سجلت كوريا عجزا قياسيا في الحساب الجاري هو الأكبر على الإطـ ق في يناير مع انخفاض الصادرات بشكل حاد، وسط مخاوف متزايدة بشأن الركود الاقتصادي العالمي. وصل العجز في الحساب الجاري للبلاد مليار دولار في يناير، بعد تسجيل 4.52 إلى مليار دولار في الشهر 2.68 فائض قدره الذي سبقه، وفقا للبيانات الأولية الصادرة عن بنك كوريا المركزي. ويمثل هذا أكبر عجز شهريفي الحساب الجاري منذ أن بدأ تجميع البيانات ذات ، وفقا لوكالة الأنباء 1980 الصلة في يناير الكورية "يونهاب". وجـاء العجز في الغالب مع تدهور ميزان السلع بشكل حاد بسبب تراجع الصادرات وزيادة الـواردات نتيجة زيادة الإنفاق. وتتزايد المخاوفمن أن التشديد النقدي الـصـارم لمحاربة التضخم في الـدول الكبرى، بما في ذلك الولايات المتحدة، من شأنه أن يؤدي إلى تقلص الطلب العالمي. في المائة 14.9 وتراجعت الصادرات على أساس سنوي في يناير، وهو الشهر الخامس على التوالي من الانخفاض، بسبب ضعف الطلب على أشباه الموصلات وفي الأسواق الرئيسية وسط مخاوف متزايدة بشأن الركود العالمي. وعــ أســـاس التخليص الجمركي، تراجعت الشحنات الخارجية من أشباه 43.4 الموصلات ومنتجات الصلب بنسبتي في المائة على التوالي. 24 و وحسب الوجهات، انخفضت الشحنات في المائة وتراجعت 31.4 إلى الصين الشحنات إلى دول جنوب شرق آسيا في المائة 12.7 في المائة و 27.9 واليابان على التوالي. وفي غضون ذلك، ارتفعت الـواردات في المائة خلال الفترة نفسها مع زيادة 1.1 شراء السلع الاستهلاكية. وزادت واردات في 65.9 السيارات، على وجه الخصوص المائة على أساس سنوي في يناير. وأظـهـرت البيانات أن هـذه الأرقــام دفعت البلاد إلى تسجيل عجز في حساب مليار دولار في يناير، 7.46 السلع بقيمة مليار دولار قبل 1.54 مقارنة بفائض قدره عام. وكانت أرقام يناير الأسوأ منذ توافر البيانات ذات الصلة. كما تدهور حساب الخدمة مع استمرار أسـعـار الشحن في الانـخـفـاض وسط مشكلات الركود وارتفاع السفر إلى الخارج نتيجة لتخفيف قيود فيروس كورونا. وأظهرت البيانات أن كوريا الجنوبية سجلت عجزا في حساب الخدمات بقيمة مليار دولار في يناير، وهو تحول حاد 3.27 مليون دولار قبل عام. 830 من عجز قدره وسجل حساب الدخل الأولي الذي يتتبع أجور العمال الأجانب وتوزيعات الأرباح مليار دولار 6.38 في الخارج، فائضا قدره 1.87 في يناير، ارتفاعا من فائض قدره مليار دولار قبل عام. % 24 و 43.4 تراجع الشحنات الخارجية من الرقائق ومنتجات الصلب عجز قياسي للحساب الجاري الكوري .. تراجع حاد للصادرات بفعل مخاوف الركود تتزايد المخاوف من تقلص الطلب العالمي بسبب التشديد النقدي لمحاربة التضخم. من الرياض «الاقتصادية» السلطات الأمريكية تغلق المصرف وتمكن العملاء من ألف دولار على 250 سحب المدى القصير أسواق وأرقام 12